第一章 行业概况

以中国古板医药理论指导收罗、炮制、制剂，，
，，，说明作用机理，，
，，，指导临床应用的药物，，
，，，统称为中药。。。。简而言之，，
，，，中药就是指在中医理论指导下，，
，，，用于预防、治疗、诊断疾病并具有康复与保健作用的物质。。。。中药材是指未经加工或未制成制品，，
，，，可供制药的中药质料，，
，，，通常来自自然植物、动物和矿物；；；
；；；中药饮片是指经由加工炮制的中药材，，
，，，可直接用于调配或制剂；；；
；；；中成药是以中药材为质料，，
，，，在中医药理论指导下，，
，，，为了预防及治疗疾病的需要，，
，，，按划定的处方和制剂工艺将其加工制成一定剂型的中药制品，，
，，，是经国家药品监视治理部分批准的商品化的一类中药制剂。。。。中药凭证加工工艺的庞洪水平，，
，，，可分为中药材、中药饮片和中成药、药妆四大类。。。。中药凭证药材泉源，，
，，，可分为植物类、动物类、矿物类这三大类。。。。

2005年至今，，
，，，我国中药行业增添率基本坚持在20%以上，，
，，，凌驾医药行业平均增速，，
，，，2019年我国药材莳植面积约260.75万公顷。。。。2019年我国中药市场规模7153亿元。。。。中药行业市场规模占天下GDP的0.82%，，
，，，中药行业的市场规模及占经济总量的比重虽然较低，，
，，，但它是制造业大国中的特色工业，，
，，，中药行业是国民经济的基础行业，，
，，，它直接与农业、工业生产相关联。。。。

第二章 行业工业链

中药工业链环节众多，，
，，，涵盖农、工、商业。。。。由于历史缘故原由与谋划特征，，
，，，工业链诸多环节较为疏散，，
，，，唯独工业环节，，
，，，得益于制作工艺与品牌品种修建而成的护城河，，
，，，拥有更高的利润，，
，，，也更容易形陋习模以上的企业，，
，，，如中成药制造、中药饮片（包括中药配方颗粒）。。。。

上游：中药产品功效依赖中药材的品质，，
，，，中药材供应的稳固性和质量崎岖直接影响中药产品的生产和消耗终端的知足度，，
，，，因其中药工业链中游对上游的议价能力较低。。。。由于人工培育的可举行替换的中药材品种希罕，，
，，，因其中药材仍高度依赖自然资源。。。。

中游：相对中成药生产企业来说，，
，，，中药饮片加工企业的规模唬；
；；；凸ひ祷乃浇系停
，，，众多中药饮片小企业是由农户接纳家庭作坊式工厂的模式完成中药饮片加工，，
，，，缺乏手艺规范，，
，，，加之行业羁系薄弱，，
，，，因其中药饮品加工的标准得不到统一，，
，，，质量良莠不齐，，
，，，为下游销售终端采购中药饮品造成较大的质量清静危害。。。。

下游：中药工业链的下游销售终端直接面临中药产品的消耗者。。。。由于中游的中成药生产企业数目多而疏散，，
，，，集中度低，，
，，，且产品同质化严重，，
，，，缺乏焦点竞争力，，
，，，企业竞争强烈，，
，，，可供下游销售终端的选择较多，，
，，，因此下游的议价能力相对较强。。。。

第三章 行业生长驱动因素和危害剖析

3.1 行业生长和驱动因素

2019年中药材产量抵达450.5万吨，，
，，，同期入口数目为6.3万吨，，
，，，出口数目为12.8万吨，，
，，，我国中药材表观消耗量为444.0万吨。。。。中药材莳植面积在5250万亩左右。。。。中药材市场规模从2010年的232亿元增添至2019年的685亿元。。。。

中成药产量246.4万吨。。。。市场规模为5463亿元。。。。中成药因提倡自然、绿色、治未病的养心理念，，
，，，日益受到市场接待，，
，，，正迎来黄金生耐久。。。。

中药饮片行业销售收入2012.61亿元，，
，，，入口金额约10.29亿元，，
，，，出口金额约62.02亿元，，
，，，海内中药饮片行业规模约1960.88亿元。。。。中药饮片行业产量380万吨，，
，，，入口量6.3万吨，，
，，，出口量12.8万吨，，
，，，海内中药饮片行业需求量373.5万吨。。。。

植物提取物行业销售收入增添至250.5亿元。。。。药妆品代表了全球化妆品行业的生长偏向。。。。我国有着上千年药妆的历史实践，，
，，，随着人们收入水平的提高以及对药妆熟悉的加深，，
，，，市场蕴藏着较大的潜在需求，，
，，，因此，，
，，，中国药妆市场的生长空间重大。。。。2019年我国中药保健品市场规模为974.5亿元，，
，，，整体来看中药保健品占中国保健品工业份额缺乏30%。。。。

一方面，，
，，，中国国民收入水平一直提高，，
，，，在医疗保健方面的支出日益增添，，
，，，另一方面，，
，，，在莳植手艺升级，，
，，，政策多重利好等因素的配相助用下，，
，，，中国中药供应数目及质量均有所提升，，
，，，因此，，
，，，人们在中药方面的消耗支出越来越高在此配景下，，
，，，中药企业的数目逐渐增多，，
，，，中国目今的中药企当中品牌药企业的运营态势较好，，
，，，盈利能力较强，，
，，，2014-2018年品牌中药收入增速始终维持在10%以上。。。。而非品牌中药从17年最先收入增速有所下降，，
，，，且利润有所下滑。。。。现在，，
，，，中国中药行业已经初具规模，，
，，，中药生产企业数目众多，，
，，，龙头企业生长整体态势较好，，
，，，但仍保存大宗小企业，，
，，，短期内市场集中度有望一连提升。。。。

驱动因素

(1) 医保目录扩容，，
，，，住民购置能力和意愿增强；；；
；；；医保目录扩容，，
，，，为住民购置中成药减负，，
，，，有助于增强住民购置欲望。。。。中药具有治疗和保健的功效，，
，，，相对西药药性较为温顺，，
，，， 住民的接受水平较高，，
，，，因此在住民医疗保健领域的支付能力和意愿一直增强的配景下，，
，，，中药 市场的规模将一连扩大。。。。

(2) 基本药物目录中药种类增多，，
，，，经典名方目录宣布 国家基本药物目录是医疗机构配备使用药品的依据，，
，，，纳入到国家基本药物目录的药物从 生产、采购、配送到销售等环节都受到国家统一、严酷管制，，
，，，有用包管药物价钱的合理性和 供应的稳固性，，
，，，有助于包管住民基本用药需求。。。。

(3) 利好政策支持和指导中药行业康健、快速生长 中国政府通过接纳一系列政策，，
，，，从宏观层面给予中药工业生长偏向，，
，，，并在中药立异研发、 生产和推广等层面给予支持和指导，，
，，，有力地增进中药行业康健、快速生长。。。。

3.2 行业危害剖析和危害治理

本行业常见的危害如下：

现在，，
，，，中成药已经形成了我国为数未几的具有自主知识产权优势的系统性现代经济工业，，
，，，由中药莳植业（农业）、中成药制造业和中成药流通业（商业）组成了完整的经济工业链。。。。随着医源性、药源性疾病的日益增添及康健看法的转变和医学模式的转变，，
，，，相较于化学药副作用相对较大，，
，，，中成药以其源于自然、副作用小、疗效确切、价钱相对低廉的特点和优势，，
，，，日益受到人们关注，，
，，，中医药学优势凸显，，
，，，中成药生长迅猛。。。。同时，，
，，，行业也面临着相关危害。。。。

(1) 新药研发危害

新药研发是天下上知识麋集水平和资金麋集水平最高的工业之一，，
，，，不但需要大宗的手艺人才，，
，，，还需要巨额的资金投入，，
，，，特殊是进入临床研究阶段后，，
，，，需要医药企业具备强盛的资金实力以支持临床研究的周全开展。。。。我国的医药行业起步较晚，，
，，，研发投入普遍缺乏，，
，，，在新药研发危害较高，，
，，，总体收入规模有限的情形下，，
，，，海内医药企业对新药研发的投入较为审慎。。。。

(2) 药品质量危害

药品是治病救人的一种康健资源，，
，，，真假、质量优劣直接关系到患者的身体康健甚至生命清静，，
，，，我国目今食物药品事故频发，，
，，，防控危害向来都是食物药品羁系事情的重中之重。。。。药品生产涉及环节多，，
，，，原质料、辅料、生产、存储、运输、销售等任何一个环节都可能泛起影响产品质量的问题，，
，，，进而造成药品清静事故。。。。因此，，
，，，药品质量清静隐患是药品制造行业中不可忽视的危害。。。。

第四章 行业竞争情形剖析

4.1 竞争剖析

中药行业种种型公司占比相对平衡，，
，，，产品型公司份额最大。。。。

(1) 行业优势剖析

? 我国中药资源富厚

? 中药是我国的古板；；；
；；；中医药在我国已有数千年的历史，，
，，，并且至今在医疗保健中施展着不可替换的作用。。。。我国现存的中医古典凌驾8000种，，
，，，纪录着我国数千年来中医用药的理论和实践履历。。。。另外，，
，，，中医药已经纳入到了城镇医疗包管系统，，
，，，在天下各个地区都可以见到专业的中医院，，
，，，这关于中药工业来说，，
，，，是极大的增进作用。。。。

? 政策支持我国中药工业的生长；；；
；；；中医药作为中华文化的分支，，
，，，近年来还获得了政策的支持。。。。

(2) 行业劣势剖析

? 科学基础薄弱；；；
；；；从市场来看，，
，，，我国关于中药的药理性研究相对滞后，，
，，，90%以上的主要毒性未能被科学掌握。。。。别的，，
，，，受到医药古板看法的影响，，
，，，我国还缺乏中医药临床疗效评价系统，，
，，，导致我国整体中医药水平无法快速提升。。。。

? 生物制药抢占中药市。。。。唬；
；；；随着全球科技的前进，，
，，，生物制药成为医药市场中资源和手艺研究的前沿阵地，，
，，，一旦生物制药手艺取得突破性希望，，
，，，在推动中药工业的手艺前进的同时，，
，，，也将给中药工业造成极大压力。。。。

行业时机剖析

? 医药工业迎来高速生长近年来随着经济的稳步生长，，
，，，我国医药工业实现了一直增添，，
，，，中药作为我国医药工业的主要一环，，
，，，行业随着市场的需求泛起快速生长。。。。? 我国生齿老龄化和社会看法对中药接受水平高。。。。由于晚年人已进入身体性能的衰退期，，
，，，熏染种种疾病的几率较青壮年大大增添，，
，，，这极大地提高了对医药品的市场需求，，
，，，而根植于中国、起源于中国的中药学在我国几千年的历史生长历程中，，
，，，以其奇异的诊疗要领和效果及完整的理论系统在中国获得了较高的认同，，
，，，中医药更易成为晚年群体的选择。。。。

(4) 行业威胁剖析

? 外洋企业进入中国的中药市。。。。唬；
；；；随着经济全球化的交流，，
，，，我国医药市场也在一直开放，，
，，，外洋医药企业最先大宗涌入，，
，，，一些外洋的巨头制药企业最先进入到中药市。。。。
，，，由于这些企业拥有雄厚的资金、先进的科技和治理履历，，
，，，将对本土的企业形成重大的压力。。。。

? 我国中药资源开发使用效率低；；；
；；；虽然我国中药资源富厚，，
，，，可是大部分中药材资源都没有获得很好的使用，，
，，，甚至有些名贵的中药材资源最先面临枯竭。。。。

4.2 中国企业排名

(1) 云南白药：公司是我国着名中成药生产企业，，
，，，公司现拥有全资、控股、参股企业18家，，
，，，是云南大型工商医药企业，，
，，，公司主要谋划化学质料药、化学药制剂、中成药、中药材、生物制品等，，
，，，公司产品以云南白药系列、三七系列和云南民族特色药品系列为主，，
，，，共17种剂型200余个产品，，
，，，产品脱销海内市场及东南亚一带，，
，，，并逐渐进入日本、西欧等蓬勃国家市场。。。。

(2) 白云山：公司是一家大型控股型企业，，
，，，一直专注于医药康健工业，，
，，，经由多年的生长，，
，，，规模与效益一连扩大。。。。现在，，
，，，本集团主要从事：1)中西成药、化学质料药、自然药物、生物医药、化学质料药中心体的研究开发、制造与销售；；；
；；；2)西药、中药和医疗器械的批发、零售和收支口营业；；；
；；；3)大康健产品的研发、生产与销售；；；
；；；及4)医疗效劳、康健治理、养生育老等康健工业投资等。。。。经由多年的生长，，
，，，本集团实现了全工业链笼罩；；；
；；；在抗菌消炎、糖尿病、心脑血管、消化系统、清热解毒、男科、儿童用药等领域形成了相对完善的产品结构，，
，，，在中药、化学质料药、化学药制剂等细分领域市场占有主要职位。。。。

(3) 同仁堂：公司是中药行业著名的老字号，，
，，，是集生产、销售、科研、配送一条龙的产品公司，，
，，，主要生产剂型有蜜丸、水蜜丸、水丸、硬胶囊、口服液、酒剂、颗粒剂、散剂等。。。。公司拥有经海内外质量认证的22条生产线，，
，，，是同仁堂对外展示的主要窗口。。。。

4.3 全球主要竞争者

随着中医药的疗效及其在医疗保健中的作用逐步获得认可与肯定，，
，，，中药正在一直地生长。。。。

现在来看，，
，，，日本在中成药行业占有全球百分之九十的份额，，
，，，是中国中药企业的强劲敌手。。。。

(1) 日本津村株式会社(Tsumura & Co)是日本最大的一家中药生产企业,其产量约占日本生产汉方药的80%,作为全球最大的汉方药制药公司，，
，，，生产靠近150种的汉方药，，
，，，2020年营业额约81亿人民币。。。。

(2) 大自然制药(UNIVERSE PHARMACEUTICALS)[UPC.O]是一家制药公司，，
，，，专门从事针对晚年人的中药衍生物(“TCMD”)产品的制造、营销、销售和分销，，
，，，目的是解决晚年人在朽迈历程中的身体状态，，
，，，增进他们的周全福祉。。。。该公司已经注册并获得国家医药产品治理局(“NMPA”)批准的26个品种的中药产品。。。。别的，，
，，，通过它的全资子公司江西宇宙制药商业商业有限公司(“环球商业”)，，
，，，该公司不但销售它的中药产品，，
，，，还销售由第三方制药公司生产的生物医学药品、医疗器械、中药饮片(“TCMPs”)和膳食增补剂。。。。

第五章 未来展望

未来主要行业将有以下几个生长趋势：

1. 医药产品研发立异化新药产品研发投入较大、研发周期较长，，
，，，因此大都企业选择生产仿制药，，
，，，以快速实现经济效益，，
，，，现在仿制药占我国药品生产的 90%以上。。。。与仿制药相对应的是具有专利保唬；
；；；さ牧⒁煨孕乱丛幸。。。。随着海内部分企业资金实力的一直提升及研发立异能力的一连增强，，
，，，其通过自主开发或与外部专业机构相助开发的方法，，
，，，起劲对立异性新药举行研究开发，，
，，，部分产品通过临床试验获得普遍验证，，
，，，产品上市后获得市场普遍认可。。。。未来随着海内医药制造企业手艺能力的一连提高，，
，，，我国立异性新药的数目和种类将实现进一步增添，，
，，，行业将泛起产品研发立异化趋势。。。。

2. 药品市场推广规范化

药店和医院药房是医药产品销售的终端，，
，，，一定水平能够影响购置者的消耗选择。。。。“两票制”的实验、药品带量采购以及 DRGs（按疾病诊断相关分组）逐步在海内的推广，，
，，，将配合增进药品市场推广规范化。。。。

3. 行业羁系体制趋于严酷

随着我国药品羁系部分成为 ICH（国际人用药品注册手艺协调会）正式成员以及一系列药品注册、治理步伐的修订实验，，
，，，药品行业泛起出越来越严酷的羁系要求，，
，，，关于药品生产企业在药品研发、药品生产及质量管控等方面的标准进一步提高，，
，，，这将有利于提高药品质量清静水平，，
，，，促举行业有序竞争和优胜劣汰，，
，，，提高行业门槛。。。。